Скользящие средние (SMA и EMA) на Форекс: как использовать индикатор в торговле

Реальный опыт заслуживает уважения, хотя приобретая знание, мы расплачиваемся своим временем, которое невосполнимо. Давно известно, что не каждая информация нужна и полезна. Данный критерий относится и к биржевой торговле.

В самом деле, имея доступ к широкому спектру характеристик рыночных процессов,  начинающий аналитик валютного рынка, в итоге рискует оказаться наедине с набором случайных показателей, не годных ни для систематизации, ни для формализации.

Что такое скользящие средние

Рынок многолик и часто подвержен большому количеству колебаний. Здесь происходят непредсказуемые события. Вот почему не следует усложнять восприятие самого финансового механизма и пытаться задействовать для своей стратегии как можно больше имеющихся технических параметров. В противном случае, в минуты критических решений придётся метаться между несовместимыми понятиями, задействованными для строительства базовой торговой модели.

К слову сказать, самые популярные стратегии форекс предполагают минимальное включение инструментов аналитики. Принцип таких систем- главная на рынке цена, а индикаторы, только отслеживают историю.

По большому счёту, работа технического аналитика по прогнозу движения финансовых курсов основана на сравнении текущего состояния актива с предыдущим. Положительный баланс многолетней деятельности авторитетных специалистов обнадёживает не одно поколение спекулянтов. Общий вывод напрашивается следующий: не утяжелять вычисления и стремиться к наиболее убедительному отображению ценовых потоков.

Одним из таких инструментов, удовлетворяющих требованию простоты и наглядности, по праву считается простая скользящая средняя линия (simple moving average, SMA).

Простые скользящие средние

Метод вычисления построен на нахождении среднего значения цены в любой промежуток времени:

SMA(i) = Sum SMA(P(i))/n,

где P(i) – усредняемая котировка для всех рассматриваемых периодов,
n – размер таймфрейма.

На практике получаем последовательность движущихся (скользящих) точек, представляющих собой среднее арифметическое последних цен выбранного временного диапазона.

На рисунке 1 приведена SMA дневного чарта валютной пары GBP/USD за период 2008 – 2011 годы. В качестве параметра усреднения выбрана величина равная 200 дням.

Указанный период, который, собственно и показывает индикатор Скользящие средние,  является довольно популярным и часто используется при определении  тренда и областей открытия или закрытия позиции в долгосрочной перспективе. В случае отслеживания среднесрочных импульсов и коротких динамик обычно рекомендуют отрезки длиной 50 и 10 дней соответственно.

На рисунке видны важные моменты, которые позволяет проследить простые скользящие средние SMA(200) за последние три года: ложные пробои, нисходящий тренд, пересечение ценового графика и скользящей средней во время попытки переломить динамику.

Названный тип скользящих средних нашёл широкое применение в техническом анализе, прежде всего, из-за того, что с их помощью легко идентифицировать значимую тенденцию.  На основе SMA базируются Alligator Билла Вильямса и Ichimoku господина Хосоды, а так же некоторые другие достойные индикаторы.

Однако simple moving average обладает рядом существенных недостатков: запаздывание сигналов и реагирование на одно изменение котировки дважды, а именно, при входе в рассматриваемый таймфрейм и при выходе из него.

Взвешенные скользящие средние

Чтобы избавить скользящие средние от противоречий относительно поведения цены, используют, так называемое, взвешивание – возможность придавать удалённым и текущим котировкам разные веса в порядке актуальной значимости.

Кривая, обладающая такими качествами, носит название взвешенная скользящая средняя (weighted moving average или WMA).

Расчёт взвешенной линии сводится к формуле: WMA(i) = Sum(w(i) x P(i))/Sum(w(i)),

где w(i) = 1/(i + 1) – весовой коэффициент.

Таким образом, weighted moving average – это не что иное, как дробь, в числителе которой находится сумма произведений котировок (P(i)) и соответствующих весов (w(i)), а в знаменателе размещается сумма всех весов текущих и уходящих цен за весь период.

Рисунок 2 иллюстрирует WMA дневного ценового графика валютной пары EUR/USD с периодом равным 50.

На иллюстрации заметно, как weighted moving average реагирует на тренд и флэтовые участки, а так же на обозначение пиков и впадин в периоды перелома тенденции. Легко проследить, что WMA не так зависима от более поздних данных, чем SMA.

Взвешенная скользящая средняя линия стабильна на малых и средних периодах. Но с увеличением таймфрейма пропорционально возрастают и расчёты. Вместе с тем, на долговременных трендах при сохранении схемы взвешивания становится не ясным, каким данным придавать больший вес: текущим выбросам или прошлым значимым ценовым уровням.

Экспоненциальные скользящие средние

Чтобы ослабить заявленный прецедент, была разработана экспоненциальная скользящая средняя (exponential moving average, EMA):

EMA(t) = EMA(t – 1) + s x (P(t) – EMA(t – 1)),

где EMA(t – 1) – предшествующее значение экспоненты;
P(t) – текущая цена,
s = 2/(n + 1) – сглаживающий множитель.

Причём n выбирается по принципу эквивалентности на предустановленном временном поле простого скользящего среднего экспоненциальному, помноженному на коэффициент s. Обычно таймфрейм n для EMA берут более восьми единиц с целью отсеять случайные рыночные шумы.

На рисунке 3 для дневного тренда валютной пары USD/CHF задействована exponential moving average с параметром усреднения n = 10.

На изображении видно: когда EMA растёт, лучше работать на повышение, при снижении – прибыльными окажутся короткие позиции.

Не секрет, что объём торговли (volume) играет важную роль в динамике рыночных цен. Uptrend развивается при большой активности трейдеров во время импульсов, а вот в периоды коррекции объёмы падают. Downtrend обладает такими же критериями.

SMA / EMA / разница

SMA (Simple Moving Average) — это простая скользящая средняя, рассчитываемая как среднее арифметическое цен за заданный период. Она сглаживает ценовое движение и помогает определить общий тренд.

EMA (Exponential Moving Average) — экспоненциальная скользящая средняя, которая придаёт больший вес последним ценам. Благодаря этому она быстрее реагирует на изменения рынка и считается более чувствительной.

Разница между EMA и SMA заключается в скорости реакции: EMA быстрее показывает поворот тренда, но более подвержена ложным сигналам. SMA, наоборот, более стабильна, но запаздывает. Выбор между ними зависит от вашей торговой стратегии — агрессивной или консервативной.

Объёмно-зависимые скользящие средние

Эмпирические выкладки позволили создать ещё один тип moving average – объёмно-зависимый (volume adjusted MA или VMA):

VMA(i) = Sum(P(i) x V(i))/Sum(V(i)),

где P(i) – значение котировки в i-ом периоде;
V(i) – усреднённый объём торговли.
Можно сказать, VMA – это результат деления суммы произведения ценового потока и соответствующего объёма на сумму всех предшествующих объёмов торговли, включая последний.

Об еще одном полезном индикаторе, учитывающем цену и объемы, можно узнать в статье "Индикатор цены и объема Форекс Price Volume Trend".

Рисунок 4 даёт представление о VMA на примере дневного чарта индекса Доу Джонса.

В нижней области размещён индикатор Volume. Уместно отметить, как и когда объёмно-зависимая скользящая средняя (n = 10) обозначает коридор во время аккумулирования средств участников торговли перед началом долговременного хода вверх.

Для того чтобы полнее оценить работу всех рассмотренных скользящих средних, обратимся к рисунку 5.

На иллюстрации собраны скользящие средние (moving average) с общим интервалом усреднения n = 50 (для наглядности). В качестве расчётного чарта выбран дневной Dow Jones Industrial Average. Индекс DJIA наиболее полно подходит требованиям построения (наличие сопутствующих объёмов).

Легко обнаружить, как неординарно ведут себя все построенные линии индикаторов скользящих в одинаковых условиях и аналогичных входных параметрах. Конечно, выбор самого прибыльного индикатора Форекс целиком остаётся за пользователем, необходимо лишь учитывать доходность системы.

Как использовать и сигналы

Скользящие средние можно применять для анализа направления тренда, фильтрации сигналов и поиска точек входа. Один из популярных методов — использование пересечений EMA и SMA для генерации торговых сигналов.

• Пересечение снизу вверх: сигнал к покупке (бычий сигнал)
• Пересечение сверху вниз: сигнал к продаже (медвежий сигнал)

Также скользящие используются как динамические уровни поддержки и сопротивления. В трендовой торговле цена часто отскакивает от средней, особенно если это EMA с периодом 21 или 50. Для фильтрации ложных сигналов рекомендуется комбинировать MA с осцилляторами (например, RSI или MACD).

💡 Совет: Пересечение EMA 50 и EMA 200 — один из самых популярных сигналов смены тренда. Он известен как "золотой крест" (Golden Cross) или "крест смерти" (Death Cross) — в зависимости от направления пересечения.

Много полезного могут скользящие средние (moving average):
определить присутствие тренда, напомнить про образование канала, указать на важные промежуточные уровни, выделить место входа и выхода из рынка, отсекать незначительные выбросы… Вот только принятие решений по получению прибыли и обрезанию убытков всегда остаётся за аналитиком.

👉 Смотрите также CCI как фильтр сигналов скользящих.

Свежие новости финансовых рынков, анализ форекс на Главной странице