Акции на китайском рынке выросли в начале текущей недели на 5%, что стало максимальным однодневным скачком с 2009 года. Однако это произошло после того, как индекс Shanghai Composite обвалился на 20% с пикового значения 12 июня на фоне понижения Банком Китая процентной ставки и корректировки резервных требований для банков с целью простимулировать сегмент кредитования.
И КНР и США раздули огромные кредитные пузыри. Так, американский пузырь стоит рассматривать как волатильную смесь государственного, корпоративного и потребительского долгов. А значительная часть - это свыше 50% - китайского пузыря относится к долговым обязательствам компаний Поднебесной, работающих в секторе недвижимости, а так же государственных компаний страны.
Сейчас общий долг Китая составляет 280% от ВВП, а в США - 331% . Вместе с тем, уровень китайских долговых обязательств намного выше, чем у других развивающихся стран. Однако, складывается ощущение, что китайские инвесторы как будто летают в облаках, скупая акции: рост индексов Shenzhen и Shanghai взлетел до таких уровне, которые в Японии не наблюдались с 1989, а в США – с 1999 года.
Свежие новости финансовых рынков, анализ форекс на Главной странице
